Capital Gain adalah Trik Meraih Keuntungan Investasi

Dalam dunia investasi, istilah ini merujuk pada keuntungan yang diperoleh dari selisih harga jual dan harga beli suatu aset. Hampir setiap instrumen bisa memberikan keuntungan modal, mulai dari saham, properti, obligasi, hingga emas. Selama harga jual lebih tinggi dibanding harga beli, maka kamu memperoleh keuntungan modal.

Sebaliknya, jika harga jual lebih rendah daripada harga beli, maka hal itu disebut capital loss atau kerugian modal. Jadi, intinya keuntungan modal lahir dari aktivitas transaksi aset. Pemahaman dasar ini termasuk fondasi penting yang bikin kamu makin siap sebelum terjun lebih dalam ke dunia investasi.

Sebelum memasuki dunia investasi, sangat penting untuk memahami apa itu keuntungan modal. Dengan cara ini, kamu bisa menyesuaikan strategi investasimu untuk mencapai tujuan, apakah kamu ingin hasil yang cepat atau hasil yang lebih stabil dalam jangka panjang.

a. Capital gain jangka pendek: Ini biasanya berasal dari transaksi aset dalam waktu kurang dari satu tahun. Salah satu contohnya adalah saham, di mana harga dapat naik dan turun dengan cepat, yang memungkinkan kamu mendapat keuntungan besar dalam waktu singkat. Namun, karena pasar saham sangat berubah dan gak dapat diprediksi, risikonya pun tinggi.

b. Capital gain jangka panjang: Jenis ini lebih cocok bagi mereka yang sabar dan ingin membuat kekayaan mereka tumbuh secara bertahap. Seringkali, aset seperti emas atau properti menghasilkan keuntungan setelah disimpan selama minimal satu tahun. Namun, karena hasilnya gak secepat saham, keuntungan jangka panjang pun cenderung lebih stabil.

Banyak pemula sering bingung membedakan antara capital gain dan dividen. Keduanya memang sama-sama memberi keuntungan, tetapi cara mendapatkannya berbeda. Agar lebih jelas, yuk, bedakan satu per satu.

a. Waktu investasi

Capital gain bersifat aktif karena kamu harus melakukan aktivitas jual beli, artinya keuntungan baru akan muncul setelah menjual aset yang kamu miliki, sedangkan dividen hanya diberikan sekali setahun, biasanya setelah perusahaan mencatatkan laba. Jadi, keuntungan modal lebih fleksibel daripada dividen.

b. Sifat pendapatan capital gain

Karena kamu harus melakukan aktivitas jual beli, keuntungan baru muncul setelah menjual aset. Dividen, di sisi lain, adalah pendapatan pasif yang dapat dinikmati tanpa harus menjual saham.

c. Jumlah pendapatan

Perbedaan antara harga beli dan harga jual aset menentukan jumlah keuntungan modal. Semakin tinggi kenaikan harga, semakin besar keuntungan yang kamu peroleh. Namun, dividen dihitung berdasarkan jumlah saham yang kamu miliki dan diatur oleh peraturan perusahaan.

d. Waktu pembagian dividen gak dapat dipercepat

Keuntungan modal dapat diperoleh kapan saja, tergantung pada tanggal penjualan aset. Ini adalah faktor yang membuat keuntungan modal tampak lebih fleksibel dan dinamis dibandingkan dividen.

Untuk mengetahui berapa besar keuntungan yang kamu peroleh, ada rumus sederhana yang biasa digunakan:

Capital Gain = (Harga Jual – Harga Beli) x Jumlah Aset

Rumus ini membantu kamu menghitung keuntungan bersih sebelum dikurangi pajak. Selain itu, kamu juga bisa menghitung dalam bentuk persentase agar lebih mudah membandingkan dengan instrumen investasi lain:

Persentase Capital Gain = (Capital Gain ÷ Harga Beli) x 100 persen

Dengan memahami dua rumus ini, kamu gak akan bingung lagi menilai apakah suatu investasi benar-benar menguntungkan atau tidak.

Agar semakin jelas, kamu perlu melihat contoh perhitungan capital gain berikut. Diharapkan, dengan contoh-contoh ini, kamu bisa tahu seberapa besar keuntungan yang bisa didapat dari berbagai jenis aset seperti saham, properti, dan emas.

Contoh 1 – Saham:
Kamu membeli 20.000 lembar saham seharga Rp100 per lembar. Dua tahun kemudian, harga naik menjadi Rp200 per lembar.

• Capital Gain = (200 – 100) x 20.000 = Rp2.000.000

• Persentase = (2.000.000 ÷ (100 x 20.000)) x 100 persen = 100persen
  
  

Contoh 2 – Properti:
Kamu membeli rumah dengan harga Rp500 juta. Lima tahun kemudian, rumah tersebut dijual Rp750 juta.

• Capital Gain = (750 juta – 500 juta) = Rp250 juta

• Persentase = (250 juta ÷ 500 juta) x 100 persen = 50 persen
  
  

Contoh 3 – Emas:

Kamu membeli emas 100 gram dengan harga Rp900 ribu per gram (total Rp90 juta). Setelah 2 tahun, harga naik menjadi Rp1,2 juta per gram (total Rp120 juta).

• Capital Gain = (120 juta – 90 juta) = Rp30 juta

• Persentase = (30 juta ÷ 90 juta) x 100 persen = 33,3 persen
  

Dengan contoh-contoh ini, terlihat jelas bahwa setiap aset memiliki peluang memberikan keuntungan modal yang berbeda. Semakin kamu memahami hitungannya, semakin cerdas pula kamu dalam mengambil keputusan investasi.

Dengan contoh ini, kamu bisa memperkirakan berapa keuntungan bersih yang akan kamu terima setelah dipotong pajak.

Contoh 1 – Saham:

• Kamu membeli 1.000 lembar saham dengan harga Rp 50.000/lembar.

• Kamu menjual semua saham itu di bursa dengan harga Rp 70.000/lembar.

• Nilai bruto transaksi jual = 1.000 × Rp 70.000 = Rp 70.000.000.

• Capital Gain = (70.000 – 50.000) × 1.000 = Rp 20.000.000.

• Pajak = 0,1 persen × Rp 70.000.000 = Rp 70.000.

• Keuntungan Bersih = Rp 20.000.000 – Rp 70.000 = Rp 19.930.000.
  
  

Contoh 2 – Properti:

• Kamu membeli rumah seharga Rp 500.000.000 dan menjualnya Rp 750.000.000.

• Capital Gain = Rp 250.000.000.

• Pajak = 2,5 persen × Rp 750.000.000 = Rp 18.750.000.

• Keuntungan Bersih = Rp 250.000.000 – Rp 18.750.000 = Rp 231.250.000.

Memang menarik untuk memperoleh keuntungan modal, tetapi itu harus dilakukan dengan benar. Agar mendapatkan hasil terbaik, kamu membutuhkan pendekatan yang tepat. Berikut beberapa saran praktis yang mungkin bermanfaat bagi kamu:

a. Jangan hanya mengikuti tren atau saran orang lain

Jadikan tren atau saran sebagai instrumen tambahan dalam menilai, tapi kamu wajib melakukan riset sendiri sebelum menentukan capital gain. Lakukan analisis menyeluruh terhadap aset yang kamu pilih, baik itu emas, properti, atau saham. Kamu akan memiliki peluang yang lebih besar untuk mendapatkan keuntungan modal dengan melakukan riset yang teliti, lho.

B. Tentukan tujuan sejak awal

Banyak investor pemula gak tahu kapan harus menjual aset mereka. Solusinya adalah menetapkan target keuntungan sejak awal, seperti dua puluh persen atau tiga puluh persen. Dengan demikian, kamu akan lebih disiplin dan gak mudah tergoda oleh perubahan harga.

c. Diversifikasi portofolio

Kamu harus menghindari cara menaruh semua dana hanya pada satu jenis aset, saja. Agar risiko lebih terkontrol, kombinasikan investasi di saham, emas, dan properti. Diversifikasi membuat kamu tetap bisa mendapatkan keuntungan modal meskipun salah satu aset merugi. 

d. Gunakan instrumen yang aman untuk pemula

Kalau kamu baru mulai investasi, emas bisa jadi pilihan tepat. Emas gak hanya memiliki nilai yang stabil, tetapi juga mudah diambil saat kebutuhan uang muncul. Kamu dapat mulai menabung emas dengan modal kecil dan merasakan keuntungan modal di masa depan.

Dari penjelasan di atas, jelas bahwa capital gain adalah peluang besar untuk menambah kekayaan melalui investasi, namun tetap penuh tantangan. Meski begitu, jangan biarkan kamu takut untuk mulai berinvestasi, ya. Yuk, ini saatnya kamu berani melangkah dan meraih keuntungan dari keputusan investasimu sendiri!